2030 तक वैश्विक परिसंपत्ति प्रबंधन उद्योग का विस्तार होगा, लाभप्रदता एक चुनौती बनी हुई है: मॉर्गन स्टेनली

नयी दिल्ली, 25 अक्टूबर (भाषा) मॉर्गन स्टेनली की एक रिपोर्ट के अनुसार, वैश्विक परिसंपत्ति प्रबंधन (एयूएम) उद्योग में 2030 तक निरंतर वृद्धि होने की उम्मीद है, हालांकि, प्रबंधन शुल्क में गिरावट से राजस्व पर दबाव पड़ सकता है, निजी बाजार और कृत्रिम बुद्धिमत्ता (एआई) लाभप्रदता के प्रमुख चालकों के रूप में उभर रहे हैं।

रिपोर्ट में कहा गया है कि वैश्विक परिसंपत्ति और धन प्रबंधन उद्योगों ने 2026 में रिकॉर्ड स्तर पर प्रवेश किया, जिसमें प्रबंधन के तहत परिसंपत्तियां (एयूएम) साल-दर-साल 15 प्रतिशत बढ़कर 159 ट्रिलियन अमेरिकी डॉलर तक पहुंच गईं।

हालांकि, रिपोर्ट में कहा गया है कि नए निवेश प्रवाह के बजाय मजबूत बाजार प्रदर्शन और मुद्रा आंदोलनों का हिस्सा परिसंपत्ति प्रबंधकों द्वारा प्रबंधित परिसंपत्तियों में 80 प्रतिशत से अधिक की वृद्धि और धन प्रबंधकों की परिसंपत्तियों में लगभग दो-तिहाई वृद्धि का है।

“इस माहौल का मतलब है कि पैक में फंसना छिपने के लिए एक अच्छी जगह रही है। लेकिन इसे एक अच्छी जगह पर होने के साथ भ्रमित नहीं होना चाहिए।

मॉर्गन स्टेनली के अनुसार, सबसे सफल परिसंपत्ति और धन प्रबंधक वे होंगे जो प्रमुख उद्योग रुझानों की पहचान कर सकते हैं और प्रतिस्पर्धियों से आगे रहने के लिए सही रणनीतियों और व्यवसाय मॉडल को अपना सकते हैं।

मॉर्गन स्टेनली का अनुमान है कि उद्योग के राजस्व में सालाना 7 प्रतिशत की वृद्धि होगी, जबकि प्रबंधन के तहत परिसंपत्तियों (एयूएम) में 9 प्रतिशत की वृद्धि होगी, क्योंकि औसत प्रबंधन शुल्क लगभग 35 से 32 आधार अंकों तक गिर जाएगा।

इसने राजस्व की बढ़ती एकाग्रता पर भी प्रकाश डाला, जिसमें कहा गया है कि “निजी बाजार 2030 तक एयूएम के केवल 15% पर उद्योग राजस्व का 39% उत्पन्न करेंगे।

साथ ही, इसने कहा कि अनुकूलित निवेश समाधान, जो एक बार मुख्य रूप से संस्थागत और अल्ट्रा-हाई-नेट-वर्थ निवेशकों के लिए उपलब्ध थे, अब निवेशकों की एक विस्तृत श्रृंखला के लिए सुलभ हो रहे हैं। रिपोर्ट में कहा गया है कि अमेरिका में बाहरी रूप से प्रबंधित अनुकूलित निवेश मॉडल के माध्यम से प्रबंधित परिसंपत्तियां 2023 के बाद से तीन गुना से अधिक हो गई हैं और 2030 तक 1,600 अरब डॉलर तक पहुंच सकती हैं।

इस सब के बीच, इसने कृत्रिम बुद्धिमत्ता (एआई) को परिसंपत्ति प्रबंधन उद्योग को फिर से आकार देने वाली एक प्रमुख शक्ति के रूप में उजागर किया, जिससे फर्मों के अपने व्यवसायों को संचालित करने और व्यवस्थित करने के तरीके में बदलाव आया।

यह नोट किया गया कि आधे से अधिक फर्मों ने पहले ही अपनी निवेश प्रक्रियाओं के कम से कम एक हिस्से में एआई को अपना लिया है, हालांकि सीमित उपयोग ने अभी तक महत्वपूर्ण वित्तीय लाभ प्रदान नहीं किया है।

इसके अलावा, रिपोर्ट के अनुसार, अलग-अलग कार्यों के लिए इसका उपयोग करने के बजाय अपने परिचालन में एआई को अपनाने वाली कंपनियां 2030 तक अपने लागत-से-आय अनुपात में 15 प्रतिशत तक सुधार कर सकती हैं।

कुल मिलाकर, “परिसंपत्ति प्रबंधन उद्योग 2030 में अधिक लाभदायक होने के बिना काफी बड़ा हो जाएगा, और नेताओं और बाकी के बीच का अंतर कहां से आएगा और वे कितना इकट्ठा होते हैं, इसके बजाय वे कहां और कैसे प्रतिस्पर्धा करते हैं।